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未上市:中信證券主辦承銷「冠西三」可轉債今日開始投標,2月18日開標

2020/02/12 14:05 財訊快報/記者巫彩蓮報導

中信證券主辦冠西電(2466)發行之可轉債「冠西三」(24663),採競價拍賣方式承銷於今(12)日開始投標,到14日為止三個營業日,競拍底標價為102元,預計今年2月18日開標,2月27日於櫃買中心掛牌。

「冠西三」由中信金(2891)旗下中信銀擔保,共發行3,000張面額10萬元的債券,發行總面額3億元,扣除依法承銷團保留自行認購340張,其餘2,660張採競拍方式辦理公開銷售,轉換溢價率108%,轉換價格為38元,可轉債為兼具股權及債權性質之有價證券,當現股上漲時,投資人可轉換為現股出售,以實現資本利得;若未達轉換價格,投資人亦可於到期滿三年,依面額10萬元賣回予發行公司。

冠西電主要從事裝飾燈、光電元件及電子產品生產及銷售,裝飾燈產地設於印尼,在中美貿易戰下具成本優勢,今年預期美系客戶新訂單增加、自動化生產及新產品研發有成,將成為主要成長動能,光電元件則以光繼電器、光耦合器產品為主,客戶主要為國際大廠,獲利穩定,電子產品近期策略方向由OEM(代工生產)轉為ODM(委託設計代工),以具技術趨向、高獲利性產品為開發重點,預期下半年新業務將有較顯著的成果。

中長期發展方向,冠西電在印尼蘇加武眉(Sukabumi)土地開發案,此開發案鄰近興建中的蘇加武眉機場、高速公路,加上該土地取得成本低,預期在基礎交通建設相繼完工下,冠西電業外將有評價利益認列,挹注公司獲利為公司另一項成長動能。

 

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