個股：取得純網銀，補足金流平台，國票金(2889)負債槓桿倍數由10倍增至12倍

三家純網銀名單公布，日本樂天銀行、國票金(2889)攜手籌設樂天國際商銀為其中一員，該行將補足國票金長期以來所欠缺金流平台，國票金董事長暨樂天國際商銀籌備處負責人魏啟林談到，有了銀行之後，負債槓桿倍數將由10倍提高到12倍，並預期樂天國際商業銀行正式開業之後第三年損益兩平。

國票金係為我國15家金控中，唯一以票券為主體且旗下沒有銀行者，魏啟林說，長期以來一直想透過購併銀行來彌補金流平台不足，惟國內overbanking(銀行數過多)環境，無法爭取到設立銀行，即使想購併，受制於價格無法讓買賣雙方滿意而未果，如果有了銀行業務之後，負債槓桿倍數得以提高。

魏啟林回顧，1990年新銀行開放之際，目的就是為了讓當時三家票券公司有改制銀行的機會，三家票券業保證倍數達20倍，高於銀行平均12.5倍，因此都未加入，時空環境改變，目前票券業平均保證倍數僅5～5.5倍，為銀行業平均值一半，無法像銀行吸收存款，資金都是向銀行體系借來，造成spread(利差)偏低，這也是公控經營瓶頸。

對於此次純網銀開放，魏啟林認為「時機剛好」，關鍵在於我國上網覆蓋率達80%，又有國際發展經驗作為借鏡，三家純網銀可以相互切磋競爭，帶來金融創新。

談到樂天國際商銀利基，魏啟林指出，樂天集團成功經驗在於生態系的建構，可以滿足個人食、衣、住、行各項消費需要，把生態系中消費金額轉換成超級點數回饋給會員，第一階目標族群為30～55歲，在生態系中，樂天商業銀行所扮演就像支付寶、餘額寶的角色。

對於接下來工作進度，樂天國際商銀在執照公布之前，就投入數億元展開系統建制，經測試系統無虞才會開業，時間點大概落在明年3、4月。

魏啟林分析，純網銀開放是我國銀行進入bank 4.0的里程碑，網路出現，讓銀行走向化bank 3.0；至於兩者有何差異？他說，系統建制概念完全不一樣，bank 3.0網路銀行的資訊系統以服務分行為主，網路交易盛行才延伸系統，但bank 4.0純網銀就是「數位原生」為概念，系統的大周邊直接與手機介面連接，效率也更佳。