個股：旺矽(6223)長線受惠AI趨勢，CPO布局進入工程與驗證階段

探針卡龍頭廠旺矽(6223)針對後續展望，董座葛長林表示，如台積電(2330)所分析的，不論消費性景氣起伏，AI已經成為基礎建設，且各國競逐，先進製程與相關設備材料需求長多趨勢確立。而就CPO部分，晶片端量產時間預計是明年下半年，設備與材料商目前都是處於工程與驗證階段。

就產業與營運展望，葛長林表示，借用台積電董事長魏哲家所言，到年底狀況都還好，雖然一般消費性產品市場有高低起伏，但發展AI架構已經成為各國基礎建設的要務，這個產業會好五年無虞。

也因此，葛長林認為，即使景氣因消費性市場有起伏，但AI基建相關會持續，未來幾年商機龐大且成長可期，連帶的AI相關的先進製程與相關設備材料商也得跟進配合客戶的腳步。市場也解讀，旺矽將連續幾年都因AI趨勢而受益，今年下半年會比上半年好，明年也會比今年更好。

而旺矽站在AI趨勢浪潮下，持續受益，今年5月營收創新高，但新台幣狂升對廠商營運有所影響，葛長林便透露，若沒有匯率影響，5月營收的彈升其實更大。葛長林表示，匯率吃掉的每一點，都是淨利，地緣政治、關稅不確定性，對旺矽的影響都不大，但匯率的過渡波動就衝擊到了旺矽的營收和獲利，毛利率也會有小影響，更具體一點說，若非匯率影響，旺矽整體表現都還會更好。

因應AI的長線發展趨勢，旺矽客戶希望五年內都能持續擴廠，旺矽也在前一年在湖口買地蓋廠，該廠區預計明年底開出產能，也在今年又在湖口買地二塊地，當湖口一廠開始量產後，湖口地二塊地就會動工，成為長線擴廠基地。

最後就CPO的部分，葛長林提到，目前業界傳出的進度，預估晶片端可以導入量產的最快時間是明年下半年，假若如此，設備跟材料廠就得配合，而目前全球的設備跟材料廠商都還沒人跨過量產的驗證階段，目前還在研發、工程階段。